Strathcona Resources Fait une Offre de Prise de Contrôle en Actions et en Espèces pour Meg Energy

Proposition de rachat de Strathcona Resources pour MEG Energy

Strathcona Resources Ltd. a formulé une offre de rachat en actions et en espèces pour le producteur de sables bitumineux MEG Energy Corp., valorisant l'entreprise à environ 5,9 milliards de dollars. Cette offre a été annoncée alors que Strathcona détient déjà environ 9,2 % des actions de MEG.

MEG a déclaré que son conseil d'administration examinera l'offre de Strathcona après sa réception. Il a également conseillé aux actionnaires de ne pas agir avant qu'une recommandation ne soit faite. Cette situation est survenue après le rejet d'une offre antérieure envoyée en avril.

Réactions de Strathcona et de MEG

Strathcona a respecté le droit du conseil d'administration de MEG de rejeter toute offre. Cependant, la société a souligné que les avantages d'une combinaison entre Strathcona et MEG sont suffisamment importants pour que les actionnaires de MEG puissent décider eux-mêmes.

Dans son communiqué, Strathcona a exprimé sa volonté de s'engager de manière constructive avec le conseil d'administration de MEG. De plus, elle a proposé de soutenir un processus d'alternatives stratégiques pour explorer d'autres transactions potentielles.

Détails de l'offre

Strathcona propose 0,62 action de Strathcona et 4,10 $ en espèces par action de MEG. Cela représente une valeur de 23,27 $ par action de MEG, basée sur le prix de clôture des actions de jeudi dernier.

Les actions de MEG ont clôturé à 21,30 $ à la Bourse de Toronto. Strathcona a également indiqué qu'elle est prête à signer un accord de confidentialité pour partager des informations non publiques, à condition de ne pas être tenue de signer un accord de non-concurrence.

Impacts d'une fusion potentielle

Une fusion entre Strathcona et MEG créerait le cinquième producteur de pétrole au Canada et le quatrième producteur de drainage gravitaire assisté à la vapeur. Cela donnerait également accès à certaines des plus grandes réserves de pétrole prouvées en Amérique du Nord.

Strathcona a identifié des opportunités de synergie annuelles de 175 millions de dollars, y compris 50 millions de dollars en réduction des coûts de fonctionnement, si l'accord se concrétise.

Stratégies récentes de Strathcona

Récemment, Strathcona a annoncé une série de trois accords pour vendre ses actifs dans la région de Montney, évalués à 2,84 milliards de dollars. Cette manœuvre vise à faire de Strathcona une entreprise spécialisée dans le pétrole lourd.

De plus, elle a acquis le terminal ferroviaire de Hardisty pour environ 45 millions de dollars, renforçant ainsi sa position sur le marché du pétrole lourd en Alberta.

Conclusion

La proposition de rachat de Strathcona Resources pour MEG Energy représente une étape significative dans le secteur énergétique canadien. Les actionnaires de MEG auront bientôt l'occasion d'évaluer l'offre et de décider de l'avenir de leur entreprise. La fusion potentielle pourrait transformer le paysage de la production pétrolière au Canada.